Schutz vor Totalverlust - weniger Rendite
Die Kapitallebensversicherung gehört zu den sichersten Geldanlagen. Kritik gibt es von Verbraucherschützern nur wegen der Intransparenz oder den hohen Gebühren. Doch die mündelsichere Anlage der Kundengelder ist ein bewährter Schutz vor Verlusten oder gar dem Totalverlust. Im Gegenzug mindert das jedoch die Rendite.Der größte Teil wird in verschiedene festverzinsliche Wertpapiere investiert. Davon geht ein Großteil in sehr rückzahlungssicher angesehene Staatsanleihen. Weiter sind Beimischungen in Immobilieninvestments und bei Unternehmensanleihen möglich. Nur ein geringer Teil der Gelder wird in Aktienfonds angelegt.
Doch wie kann durch die stetig sinkenden Umlaufrendite bei der Lebensersicherung noch eine attraktive Rendite erwirschaftet werden? Bereits mehrfach wurde auch der Garantiezins gesenkt. Letztes Jahr betrug er noch 1,75 Prozent - 2015 nur noch 1,25 Prozent. Damit ist bereits in Frage gestellt, ob sich eine Kapitallebensversicherung noch lohnt. Der Wertzuwachs wird auch nicht auf die gesamt eingezahlte Summe, sondern nur auf den Sparvertrag garantiert.
Kritik der Verbraucherschützer
Verbraucherschützer kritisieren bei der Kapitallebensversicherung, dass bereits bei Vertragsabschluss eine Provisionen anfallen. So beginnt ein neuer Vertrag praktisch im Minus. Auch wenn diese hohen Gebühren auf mehrere Jahr verteilt werden, bleiben sie eine hoher Kostenfaktor.Bereits seit Jahren sind Verbraucherschützer der Meinung, dass sich Kapitallebensversicherungen nicht mehr lohnen. Dazu leistet auch die wiederholte Garantiezinssenkung seinen Beitrag.
Wesentlich höhere Renditen sind mit gebührenfreien Banksparplänen oder der anlage in Aktienfonds erziehlen. Ein weitere Vorteil ist bei diesen Amlageformen die Transparenz von anfallenden Kosten.
